读书笔记（二）：美元如何掠夺世界财富
文章摘要汇总：
1. 美元之所有能够掠夺世界财富是因为当今世界美元是使用最广泛的货币，因此只有美国拥有货币霸权。
2. 什么是量化宽松：在一个国家的基准利率降低到零或者几乎为零的时候，中央银行已经无法再降低基础利率的情况下，在公开市场上，用钞票购买商业银行等金融机构手中的国债等中长期债券。在商业银行等金融机构手中的债券被央行收购后，中央银行的钞票就成功的进入商业银行系统中，基础货币的供应量随着增加。这就是量化宽松。
3. 由于美元是最广泛的货币，因此量化宽松的超发美元大部分都会流入新兴国家，从而导致新兴国家的资产泡沫或者通货膨胀，若热钱突然撤离，则可能导致新兴国家的崩溃。（如何看热钱的撤离情况？）
4. 欧洲货币：在海外使用的本国货币统一称为欧洲货币。例如，在纽约存入的人民币叫做欧洲人民币。在中国存入的美元叫做欧洲美元。
5. 美元在海外掠夺财富的第一个手段是印发美元。通过正常的印发美元，美国每年可以向海外持有美元的人征巨额的铸币税。铸币税通常泛指政府从发行货币中获得的收益（包括持币者若因为某种原因不会再使用这个货币换取商品，那么货币价值-铸币费用就是铸币税的一种；另外，持有货币着可能很长一段时间都不会使用这个货币，那么政府未支付的利息也是铸币税的一种。）
6. 可以滥发美元，不平等的换取外国的商品并且将通货膨胀输出到国外。美国从其他国家进口商品支付美元，但是美国并没有生产出或者不愿意销售一美元所对应的商品，这就是不公平的交换。
7.如果中国需要购买石油，那么中国就要生产很多商品卖给美国人换取美元，再用美元换回石油。而美国人不需要，美国人只要印刷美元就可以购买石油。
8.贸易逆差：一个国家进口外国商品的金额超过本国商品出口到国外的金额。
9.中国老百姓为射门无法享受GDP增长所带来的好处？因为中国生产的商品很大比例出口到国外，而从国外进口的商品比例少，并且大多不是消费品，因此中国老百姓无法直接消费。
10.以前美元的印刷受到黄金持有量的限制和政府信用的限制，现在，美元受到的限制只有：美国的国家利益，美联储7名理事的良心与克制，以及他们对货币政策的看法。
11. 通货膨胀：中央银行没引发出来1元的钞票，就必须保证这1元的钞票能够买到价值1元的东西，否则物价就会上涨，出现通货膨胀。理论上，中央银行印刷的钞票增长速度应该和经济的增长速度一致。
12. 在中国，虽然人民币的增长速度低于GDP的增长速度，但是中国老百姓却饱受通货膨胀之苦。其原因在与美国通货膨胀的输出。美国输出通货膨胀的方式就是不断的购买外国的产品。对于输出国来说，可供消费的商品少了，而钱却多了，因此物价也就上涨了。
13. 央行如何冲销多余现金的影响呢。一种方法就是公开的市场操作。代价就是利息的损失。还有方法如提高存款准备金率，但这样的话也会有不少的副作用。
14. 美联储主席职责中国因为大量出口商品到美国，导致美国没有出现通货膨胀，并导致利率下降，从而不可避免的导致证券上涨和房地产利率偏低，从可能对美国放假的上涨产生一定的推动作用。（从而导致很多人贷款买房，推高房价和杠杆，导致房地产泡沫）。
15. 美国增发货币不可避免的导致全球范围的通货膨胀，石油等资源的价格暴涨。
16. 为什国债利率可以比相同等级的公司债券利率低呢？1. 因为政府有征税的特权，保障收入；2.政府需要公信力所以不会欠债不还；3. 政府有印刷钞票的特权。
17. 拥有货币霸权的国家在世界范围内借债利率会低一些，这个利率与正常利率之差就是这个国家发行国债的铸币税。所以，美国通过发行国债依然可以征收铸币税（评语：其实是一个相对的利益概念，有点类似于机会成本，但是风险总是与收益成正比的，这个有点牵强）。
18. 投资回报率倒挂：中国创汇收到的美元用于购买3-5%年化利率的国债，但是这些回到美国的美元，又通过投资的方式投入到新兴的国家，获取高额的回报。
19. 美国会让美元最大限度的编制，在最大限度的获得美元贬值给美国带来的离异后，美国才会想办法让美元稳定并重新坚挺起来。
20. 如今，中国日本和美国之间处于一种金融恐怖平衡关系。中国日本的出口依赖于健康的美国市场，而美国市场的健康又依赖于中国和日本提供资金，即大量的购买国债。如果中国日本大量抛售国债，美国利率大幅上涨，美国中国和日本都可能因此陷入衰退。
21.作者认为，美国发动伊拉克战争主要目的不是为了控制伊拉克的石油，而是打击伊拉克政府取消石油以美元标价的做法，以维护美国的美元霸权
22. 每当美元坚挺的时候，国际原油价格就会下跌，而每当美元疲软的时候，国际原油价格都会上涨。
23. 美国根据自己国家的需求调整货币政策，比如，美国通过发行货币迫使美元贬值，国内利率降低，低利率的贷款流入新兴国家，有发资产泡沫和高杠杆负债率，如果美国突然宣布加息，极容易引发其他国家的金融危机。
24. 无论是在拉美债务危机还是在亚洲金融危机n种，美国财政部与国际货币基金的做法都是：许诺提供贷款援助，但是支援国必须首先大幅开放国内经济与金融市场。
25. 金融危机导致发生危机的各国政府于人民的财产大幅度缩水，欧美各国公司则利用货币贬值，故事狂跌的实际，以极低的价格收购企业和其他资产。同时，金融危机迫使各国持有更多的美元外汇，从而帮助维持并强化美元霸权。
26. 整个19世纪是英国的世纪，也是英镑的世纪，是英镑作为全球货币霸主的时代。但是第二次世界大战导致英国政府的破产，随后，美元霸权的兴起变得不可遏制。
27. “布雷顿森林体系”的基本内容就是：美元与黄金挂钩，而其他国家的货币与美元挂钩。这一体系促使美元处于核心地位，并促使大部分国际交易都以美元标价和结算。
28. 马歇尔计划：第二次世界大战后，马歇尔宣布美国将以援助与贷款的方式，向欧洲国家提供资金，帮助欧洲战后的重见。
29. 一个国家的国际收支包括两个账户：1个是经常账户，哦你过来核算玉米大豆，机械设备等啥高频活物的进出口和服务贸易。一个是资本账户，用来核算资本账户下的交易，包括：本国企业到国外开设工厂，进行直接投资，或者本国人到外国故事购买股票等等。
30. 美元霸权崩溃的三个条件：1. 美国经济存在致命的内在弱点；2.必须存在能够代替美元的货币；3. 将发生可能导致美元被取代的关键性事件。
评语：
本书系统性的描述了什么是美元霸权，美国通过什么样的方式使用美元霸权，在全球范围内掠夺财富，以及对美元霸权是否会崩溃的一些看法。阅读此书，不仅兑美元霸权的来龙去脉会有一个比较深刻的理解，而且还能增加经济金融学的很多常识知识，非常值得一读。
美中不足的是，本书的作者对美元持有一定的否定态度，因此部分措辞稍显不客观。可以多读基本相关的书来相互印证下。
1. 美元之所有能够掠夺世界财富是因为当今世界美元是使用最广泛的货币，因此只有美国拥有货币霸权。
2. 什么是量化宽松：在一个国家的基准利率降低到零或者几乎为零的时候，中央银行已经无法再降低基础利率的情况下，在公开市场上，用钞票购买商业银行等金融机构手中的国债等中长期债券。在商业银行等金融机构手中的债券被央行收购后，中央银行的钞票就成功的进入商业银行系统中，基础货币的供应量随着增加。这就是量化宽松。
3. 由于美元是最广泛的货币，因此量化宽松的超发美元大部分都会流入新兴国家，从而导致新兴国家的资产泡沫或者通货膨胀，若热钱突然撤离，则可能导致新兴国家的崩溃。（如何看热钱的撤离情况？）
4. 欧洲货币：在海外使用的本国货币统一称为欧洲货币。例如，在纽约存入的人民币叫做欧洲人民币。在中国存入的美元叫做欧洲美元。
5. 美元在海外掠夺财富的第一个手段是印发美元。通过正常的印发美元，美国每年可以向海外持有美元的人征巨额的铸币税。铸币税通常泛指政府从发行货币中获得的收益（包括持币者若因为某种原因不会再使用这个货币换取商品，那么货币价值-铸币费用就是铸币税的一种；另外，持有货币着可能很长一段时间都不会使用这个货币，那么政府未支付的利息也是铸币税的一种。）
6. 可以滥发美元，不平等的换取外国的商品并且将通货膨胀输出到国外。美国从其他国家进口商品支付美元，但是美国并没有生产出或者不愿意销售一美元所对应的商品，这就是不公平的交换。
7.如果中国需要购买石油，那么中国就要生产很多商品卖给美国人换取美元，再用美元换回石油。而美国人不需要，美国人只要印刷美元就可以购买石油。
8.贸易逆差：一个国家进口外国商品的金额超过本国商品出口到国外的金额。
9.中国老百姓为射门无法享受GDP增长所带来的好处？因为中国生产的商品很大比例出口到国外，而从国外进口的商品比例少，并且大多不是消费品，因此中国老百姓无法直接消费。
10.以前美元的印刷受到黄金持有量的限制和政府信用的限制，现在，美元受到的限制只有：美国的国家利益，美联储7名理事的良心与克制，以及他们对货币政策的看法。
11. 通货膨胀：中央银行没引发出来1元的钞票，就必须保证这1元的钞票能够买到价值1元的东西，否则物价就会上涨，出现通货膨胀。理论上，中央银行印刷的钞票增长速度应该和经济的增长速度一致。
12. 在中国，虽然人民币的增长速度低于GDP的增长速度，但是中国老百姓却饱受通货膨胀之苦。其原因在与美国通货膨胀的输出。美国输出通货膨胀的方式就是不断的购买外国的产品。对于输出国来说，可供消费的商品少了，而钱却多了，因此物价也就上涨了。
13. 央行如何冲销多余现金的影响呢。一种方法就是公开的市场操作。代价就是利息的损失。还有方法如提高存款准备金率，但这样的话也会有不少的副作用。
14. 美联储主席职责中国因为大量出口商品到美国，导致美国没有出现通货膨胀，并导致利率下降，从而不可避免的导致证券上涨和房地产利率偏低，从可能对美国放假的上涨产生一定的推动作用。（从而导致很多人贷款买房，推高房价和杠杆，导致房地产泡沫）。
15. 美国增发货币不可避免的导致全球范围的通货膨胀，石油等资源的价格暴涨。
16. 为什国债利率可以比相同等级的公司债券利率低呢？1. 因为政府有征税的特权，保障收入；2.政府需要公信力所以不会欠债不还；3. 政府有印刷钞票的特权。
17. 拥有货币霸权的国家在世界范围内借债利率会低一些，这个利率与正常利率之差就是这个国家发行国债的铸币税。所以，美国通过发行国债依然可以征收铸币税（评语：其实是一个相对的利益概念，有点类似于机会成本，但是风险总是与收益成正比的，这个有点牵强）。
18. 投资回报率倒挂：中国创汇收到的美元用于购买3-5%年化利率的国债，但是这些回到美国的美元，又通过投资的方式投入到新兴的国家，获取高额的回报。
19. 美国会让美元最大限度的编制，在最大限度的获得美元贬值给美国带来的离异后，美国才会想办法让美元稳定并重新坚挺起来。
20. 如今，中国日本和美国之间处于一种金融恐怖平衡关系。中国日本的出口依赖于健康的美国市场，而美国市场的健康又依赖于中国和日本提供资金，即大量的购买国债。如果中国日本大量抛售国债，美国利率大幅上涨，美国中国和日本都可能因此陷入衰退。
21.作者认为，美国发动伊拉克战争主要目的不是为了控制伊拉克的石油，而是打击伊拉克政府取消石油以美元标价的做法，以维护美国的美元霸权
22. 每当美元坚挺的时候，国际原油价格就会下跌，而每当美元疲软的时候，国际原油价格都会上涨。
23. 美国根据自己国家的需求调整货币政策，比如，美国通过发行货币迫使美元贬值，国内利率降低，低利率的贷款流入新兴国家，有发资产泡沫和高杠杆负债率，如果美国突然宣布加息，极容易引发其他国家的金融危机。
24. 无论是在拉美债务危机还是在亚洲金融危机n种，美国财政部与国际货币基金的做法都是：许诺提供贷款援助，但是支援国必须首先大幅开放国内经济与金融市场。
25. 金融危机导致发生危机的各国政府于人民的财产大幅度缩水，欧美各国公司则利用货币贬值，故事狂跌的实际，以极低的价格收购企业和其他资产。同时，金融危机迫使各国持有更多的美元外汇，从而帮助维持并强化美元霸权。
26. 整个19世纪是英国的世纪，也是英镑的世纪，是英镑作为全球货币霸主的时代。但是第二次世界大战导致英国政府的破产，随后，美元霸权的兴起变得不可遏制。
27. “布雷顿森林体系”的基本内容就是：美元与黄金挂钩，而其他国家的货币与美元挂钩。这一体系促使美元处于核心地位，并促使大部分国际交易都以美元标价和结算。
28. 马歇尔计划：第二次世界大战后，马歇尔宣布美国将以援助与贷款的方式，向欧洲国家提供资金，帮助欧洲战后的重见。
29. 一个国家的国际收支包括两个账户：1个是经常账户，哦你过来核算玉米大豆，机械设备等啥高频活物的进出口和服务贸易。一个是资本账户，用来核算资本账户下的交易，包括：本国企业到国外开设工厂，进行直接投资，或者本国人到外国故事购买股票等等。
30. 美元霸权崩溃的三个条件：1. 美国经济存在致命的内在弱点；2.必须存在能够代替美元的货币；3. 将发生可能导致美元被取代的关键性事件。
评语：
本书系统性的描述了什么是美元霸权，美国通过什么样的方式使用美元霸权，在全球范围内掠夺财富，以及对美元霸权是否会崩溃的一些看法。阅读此书，不仅兑美元霸权的来龙去脉会有一个比较深刻的理解，而且还能增加经济金融学的很多常识知识，非常值得一读。
美中不足的是，本书的作者对美元持有一定的否定态度，因此部分措辞稍显不客观。可以多读基本相关的书来相互印证下。
